8 stratégies de négociation pour un crash boursier MIAMI, Fla. (MarketWatch) Alors que les marchés américains tumble ressemble à un accident, à ce jour son plus proche d'une correction, mais extrême. Pourtant, la psychologie du marché a été durement touchée, et il ne faudrait pas grand-chose pour alimenter la panique et la capitulation. Si un accident est imminent, les commerçants doivent savoir comment et quand réagir. Voici quelques stratégies opportunes à considérer. Il serait également utile de lire un article que j'ai écrit la semaine dernière sur les caractéristiques et les indices des accidents du marché: Lire la suite: Les caractéristiques des accidents du marché. 1. Oublier le court-circuit Pour la plupart des commerçants, la vente à découvert est trop difficile. Tout d'abord, il est difficile d'obtenir le bon timing. Deuxièmement, même lorsque vous avez raison, de nombreux vendeurs à venir rookie perdent tous leurs gains en tenant trop longtemps. Parce que les gens ne restent pas en mode panique pour très longtemps, il ya souvent de gros rassemblements snap-back qui peut rapidement effacer tous vos profits. Bottom line: Laisser court aux pros. 2. Acheter sur la plongée Plutôt que de vendre à court pendant un accident, il vaut mieux attendre et ensuite acheter sur le plongeon. Tant que vous coupez rapidement les pertes si le commerce ne fonctionne pas, l'achat sur le plongeon après un accident peut faire sens. Les rachats ont généralement été de bonnes opportunités d'achat à court terme, a déclaré l'ancien gestionnaire de fonds de couverture Shah Gilani. Si vous avez de l'argent, vous allez acheter des sociétés fortes et internationales avec un bon rendement en dividendes. Cela étant dit, j'ai des arrêts partout dans le cas où je me trompe. Lire la suite: Entretien complet avec Shah Gilani. Short-seller Timothy Sykes achète également sur le plongeon après les accidents. Le seul angle que je vois est sélectivement acheter des stocks solides avec de solides revenus comme Apple, Priceline et Google, Sykes dit. Concentrez-vous sur les entreprises fortes qui ont fait leurs preuves. Si le marché se déplace plus haut, ces leaders vont se déplacer plus haut le plus rapide dans un vol à la qualité. Plutôt que de court sur le marché global, Sykes court les stocks individuels. Parce que les marchés ont tendance à réagir de façon exagérée sur le chemin vers le bas, je ne court jamais baisse du marché parce que c'est si difficile. Sa stratégie habituelle est de court stocks faibles qui ont essayé, mais n'a pas réussi à rallier. Lire la suite: Entretien complet avec Sykes. 3. Le commerce comme un lâche Ce n'est pas sur qui peut faire le plus d'argent le plus rapide, mais qui peut employer des techniques de gestion des risques pour se concentrer sur la survie et les profits constants, Sykes dit. L'idée est de rester liquide dans ces accidents. Lâche, oui, mais pas peur. Dit Sykes: En gérant mes risques avec soin et en réduisant les pertes rapidement, je n'ai pas peur. En tant que commerçant lâche, il se déplace souvent à 90 espèces à la fin de la journée, et presque toujours avant les week-ends. 4. Considérer les options de vente pour la protection ou le profit Acheter des options de vente pour protéger vos actions peut faire sens pour certains commerçants. Lorsqu'il est utilisé de cette façon, vous achetez des options comme une forme d'assurance. Comme la valeur de stock descend, l'option de vente augmente généralement. Si vos stocks montent, cependant, vous pouvez perdre ce que vous avez payé pour l'option. Certains commerçants peuvent également envisager d'acheter des options de vente pour la spéculation, mais ils doivent avoir raison sur le calendrier ainsi que la direction. Malheureusement, de nombreux spéculateurs option perdent de l'argent. Une autre stratégie: Avant un accident, les traders d'options expérimentés pourraient envisager un long étranglement, une stratégie sophistiquée qui profite des conditions extrêmes du marché. 5. Soyez prudent en Septembre et Octobre Le marché jusqu'en août semble assez mauvais, mais la plupart des accidents précédents ont eu lieu en Septembre et Octobre. En conséquence, ils sont considérés comme les deux mois les plus dangereux de l'année. Selon toute vraisemblance, c'est juste un précurseur de beaucoup de problèmes bien voir en Septembre et Octobre, Sykes a dit de la récession des marchés récents. Je ne m'attends pas à nous rebondir aux sommets et éclater. Si 11 000 fissures, alors nous pouvons voir une véritable panique. Gilani a ajouté: Je serais inquiet si l'économie ne montre pas de meilleurs chiffres en septembre et en octobre. Sauf si la Fed vient à la rescousse, un potentiel pour un accident est imminente. Même s'il ya QE3 ronde trois des Feds quantitative assouplissement Gilani dit hes préoccupé par ce qui se passerait si la Fed a lancé une fête et personne n'est venu. 6. Rester à l'écart Une stratégie plus conservatrice lors d'un accident est de rester tout simplement sur la touche et d'attendre moins de risques et des possibilités de récompense plus élevé. Avant et après les accidents, les émotions sont en cours d'exécution et il est facile d'obtenir Whipsawed. Lorsque les marchés sont trop volatils, ce n'est pas le temps d'être un héros. 7. Être agile Parce que le marché est si émotionnel en ce moment, les commerçants doivent être agiles. Si vous entrez sur le marché, marcher prudemment. Gilani suggère que vous lisez les données économiques et faites attention aux mouvements Feds. Si la Fed fait un déménagement, être prêt à monter sur ce train. À l'heure actuelle, c'est un marché de stock pickers. 8. Réduire rapidement les pertes La règle n ° 1 pour les commerçants est de réduire les pertes rapidement à un prix prédéterminé. Vous avez probablement été dit d'utiliser une perte d'arrêt dur pour limiter les pertes. Malheureusement, dans un marché en mouvement rapide, arrêtez les ordres de perte souvent ne fonctionnent pas comme annoncé. Par conséquent, les commerçants disciplinés peuvent envisager de lancer un arrêt mental qui est calculé à l'avance. Pour fermer le commerce, cependant, utiliser un ordre limité (absolument ne pas utiliser un ordre du marché sur un marché en mouvement rapide). Copyright copy2017 MarketWatch, Inc. Tous droits réservés. Intraday Données fournies par SIX Financial Information et soumises aux conditions d'utilisation. Données historiques et actuelles en fin de journée fournies par SIX Financial Information. Données intraday retardées par exigences d'échange. SampPDow Jones Indices (SM) de Dow Jones amp Company, Inc. Toutes les devis sont en temps d'échange local. Données en temps réel des dernières ventes fournies par NASDAQ. Plus d'informations sur les symboles négociés NASDAQ et leur situation financière actuelle. Les données intraday ont retardé 15 minutes pour Nasdaq, et 20 minutes pour d'autres échanges. SampPDow Jones Indices (SM) de Dow Jones amp Company, Inc. Les données intrajournalières de SEHK sont fournies par SIX Financial Information et sont retardées d'au moins 60 minutes. Toutes les références sont à l `heure locale en cours. Il n'y a pas de fin pour les différentes sources d'information qui peuvent aider toute personne à devenir un meilleur trader. Cependant, en plus des ressources en ligne et des guides de formation, il est important que les étudiants du marché boursier lisent aussi des livres. Alors que les livres ne peuvent pas être aussi facile à écumer en tant que blogs ou guides comme celui-ci sur les conseils commerciaux boursiers. Ils sont des ressources importantes de l'information pour toute personne qui veut en savoir plus sur le commerce. Voici dix des meilleurs livres boursiers que vous devriez lire. 1. Extraordinaire délire populaires et la folie des foules par Charles MacKay Il s'agit d'un livre classique que toute personne qui est dans le monde du commerce devrait envisager la lecture. Cet ouvrage soulève la question populaire pourquoi les personnes intelligentes par ailleurs pour les masses bouillonnantes d'idiotie quand ils s'engagent dans l'action collective Ce livre a été publié pour la première fois en 1841, mais ses leçons sont encore intemporelles aujourd'hui. En fait, il est souvent cité par les amateurs de marché boursier comme le tell-tout traité de comportement irrationnel sur le marché financier. La lecture peut vous aider à comprendre la théorie de folie de groupe souvent trouvée sur le marché. 2. The Great Crash par Selwyn Parker Vous ne pouvez pas vraiment comprendre quelque chose jusqu'à ce que vous connaissez son histoire et d'où elle est venue. Selwyn Parkers histoire de l'effondrement du marché boursier de 1929 peint une image très détaillée de l'histoire du marché et comment il a affecté tant de millions de personnes à travers l'Amérique, la Grande-Bretagne et l'Europe. Cela peut vous donner un aperçu de la façon dont le marché fonctionne et combien d'impact il a sur les gens dans le monde. 3. Pit Bull: les leçons de Wall Streets Champion Trader par Martin Buzzy Schwartz Cette autobiographie raconte l'histoire vraie de la façon dont Martin Schwartz est devenu le meilleur des meilleurs dans le monde du commerce. Il détaille également les endroits où il est allé et les gens qu'il a rencontrés le long de son voyage. Plus important encore, pour les étudiants du marché boursier, il raconte les trucs, astuces et techniques qu'il a utilisé pour faire des millions en échangeant. 4. Le Daily Trading Coach: 101 leçons pour devenir votre propre Trading Psychologist par Brett N. Steenbarger L'objectif de ce livre est simple: il veut vous aider à devenir votre propre entraîneur de négociation. Ce livre est rempli d'importantes leçons sur les différents défis et les incertitudes que la plupart des gens font face à la négociation et la façon de poursuivre les récompenses sur le marché tout en face des risques. 5. Réminiscences d'un opérateur boursier Illustré par Edwin Lefvfre Ce livre est en fait une biographie fictive d'un des plus grands spéculateurs jamais, Jesse Livermore. Ce livre peut ne pas être la publication la plus récente, mais il est rempli de connaissances intemporelles que les générations d'investisseurs peuvent profiter. C'est l'un des livres les plus iconiques sur la liste, et un de mes favoris personnels. 6. Comment j'ai fait 2 millions dans le marché boursier: Le système de Darvas pour les bénéfices boursiers par Nicholas Darvas Ce livre raconte l'histoire de succès vraie et tout à fait insolite de Nicholas Darvas. Son histoire est souvent considérée comme l'une des plus extraordinaires que Darvas n'était pas un professionnel du marché boursier, mais il a créé son propre système de trading et a fait des millions et il détaille son système entier et sa montée au sommet, dans son livre. 7. Tendances suivantes: apprendre à faire des millions dans les marchés en hausse ou en baisse par Michael W. Covel Ce livre est de l'expert en matière de tendances Michael Covel, qui présente ses lecteurs aux gestionnaires de fonds et les commerçants qui ont utilisé sa stratégie de suivi des tendances pendant des décennies . Il détaille également sa stratégie et spécifiquement comment faire des millions dans un marché haut ou bas. 8. L'investisseur intelligent: le livre définitif sur l'investissement de valeur par Benjamin Graham C'est un livre d'investissement classique qui promet des stratégies sans échec pour ceux qui veulent gagner leurs richesses. La chose rafraîchissante à propos de ce livre est qu'il n'a pas de garanties et n'est pas rempli de gadgets, mais au lieu de cela a seulement la sagesse de l'auteur qui détaille la bonne gestion de portefeuille. 9. Confessions d'un Hit Hit économique par John Perkins John Perkins a pris plus de 20 ans pour écrire son livre parce qu'il a continué à démarrer et à arrêter le processus. Selon l'auteur, il a été menacé et corrompu à plusieurs reprises pour cesser d'écrire, mais finalement décidé de publier son récit de travailler comme un frappeur économique pour tromper les pays du monde entier afin d'obtenir de l'argent de la Banque mondiale. 10. Chart Your Way to Profits: The Online Traders Guide de l'analyse technique par Tim Knight Ce livre est un must-have pour tout commerçant en ligne moderne et toute personne qui veut apprendre sur l'analyse technique. Ce livre vous montre comment exploiter la technologie à votre avantage afin d'analyser les marchés et de prendre des décisions commerciales éclairées. En plus des livres ci-dessus, je ne peux pas laisser de côté une de mes ressources préférées: la section du livre Investimonials. Cette page Web a des revues sur près de 1 000 livres de finance et de bourse. Entre les livres énumérés et la page Investimonials, vous devriez avoir aucun problème à étudier et à être sur votre chemin pour devenir un expert en négociation d'actions. À partir de 2009, nous avons fait une prédiction du marché haussier pour le marché boursier India8217s, et SENSEX. Jusqu'à présent, le marché haussier est toujours sur la bonne voie. Chaque jour, les experts financiers mainstream tentent d'expliquer les fluctuations des tendances du marché boursier avec certains 8220fundamental factor8221 du jour, qui se résument à ceci: de bonnes nouvelles Provoque un marché à la hausse et de mauvaises nouvelles 8212 à tomber. Le problème est que, parfois, les experts finissent par utiliser le même 8220fundamental8221 pour justifier le marché8217s vers le haut et vers le bas se déplace. Un cas récent en point, de l'Asie du Sud: 8220Sensex Down 324 points comme US Choices Donald Trump comme President.8221 8220Sensex fait récupération au milieu Donald Trump Win.8221 Comment le même événement 8212 l'élection de Donald Trump 8212 être haussier ET baissier pour l'Inde8217s Marché boursier Vous pourriez aussi bien dire qu'il se déplace au hasard, comme la plupart des gens. Mais avant de vous joindre à eux 8212 considèrent qu'il peut y avoir autre chose que 8220fundamentals8221 tendances de conduite. Les changements sauvages, insensés et apparemment incontrôlables des prix d'une année à l'autre, d'un mois à l'autre, ou d'un jour à l'autre, s'inscrivent dans un modèle rythmique respectueux de la loi, comme le dit Ralph Nelson Elliott, Ondes8230 8220Les nouvelles actuelles et les développements politiques n'ont qu'une importance secondaire, bientôt oubliée.8221 Elliott a vu la fractale, un modèle qui se répète dans la forme mais pas dans le temps ou l'amplitude, comme la conception dominante de tous les progrès du marché boursier et régression. Ce diagramme vous montre le développement idéalisé et les subdivisions d'onde d'Elliott: Comme pour un exemple réel de la formation de fractale d'onde d'Elliott dans les marchés boursiers, les investisseurs ont besoin seulement de regarder les huit dernières années dans l'index de Sensex de l'Inde8217s. Dès le début, en 2008, le Sensex a été plongé dans un repli baissier, le marché tournant autour du drain d'un bas de trois ans, ayant chuté de 50 de son pic de décembre 2007 au-dessous du niveau de 9000. Mais au lieu de se concentrer sur le malheur et la tristesse sur Dalal Street (India8217s Wall Street), nos analystes aiguisé sur un modèle révélateur se déroule directement sur le tableau des prix Sensex8217s. Ici, nos Novembre 2008 Asie-Pacifique Financial Forecast a présenté une section spéciale sur l'Inde et a écrit: 8220The Wave Principle enseigne que le marché boursier est une fractale auto-similaire. Cela signifie que certaines pièces de son record de prix 8212 que Ralph Nelson Elliott a appelé les vagues 8212 ressemblent à d'autres pièces ailleurs dans ce dossier. Le graphique hebdomadaire de l'Inde8217s Sensex montre juste un tel exemple. 8220Voir comment la séquence ascendante appelée ondes intermédiaires (1) et (2) (dans la petite boîte rouge) est un microcosme de la plus grande séquence ascendante du bas de 2003 au présent (c'est-à-dire les ondes 1 et 2, Grande boîte noire). Dans les deux cas, la correction de l'onde-deux a retracé approximativement 50 de l'onde-une avance. 8220Si nous avons identifié cette relation fractal8217 correctement, cela signifie que les stocks indiens sont sur le point de commencer vague 3 primaire du marché haussier qui a commencé en 2003.8221 du point de cette prévision 2008, le Sensex plus que doublé en valeur avant de frapper les pauses et Tournant de côté au début de 2011. Après un an, le décembre 2012 Asie-Pacifique Finanical Forecast a déclaré la tendance haussière était sur le point de reprendre: 8220 Les observateurs conventionnels peuvent dire que le malaise social et impasse politique à l'heure actuelle un marché haussier en Inde peu probable. Cependant, les élitistes et les socionomistes savent que ces conditions ne sont que des résultats en retard par rapport à la période corrective des deux dernières années. C'est aussi précisément le genre de conditions dans lesquelles commencent les avancées majeures. En fait, comme les stocks indiens avancent maintenant dans la vague (3) de 3 de III, l'avenir de l'Inde est plus lumineux que jamais. En effet, à partir de là, le Sensex a décollé comme une fusée dans sa phase de marché haussier la plus puissante jamais, en remontant à un record absolu record au-dessus de 29.500 le 3 mars 2015. India8217s 8 ans long marché haussier isn8217t une exception à la Mainstream 8220random8221 modèle de marche. Il est la règle pour tous les marchés financiers liquides à travers le monde, où la psychologie des investisseurs collectifs crée des grandes et petites 8212 peu importe les nouvelles et les événements. Regardez le cours d'Elliott Wave Crash. Cesser de réagir aux actualités et aux événements fondamentaux. Cette série vidéo gratuite en 3 parties fournit une base solide pour expliquer pourquoi vous devriez utiliser l'analyse Elliott pour vos décisions de trading et d'investissement. Cet article a été syndiqué par Elliott Wave International et a été publié à l'origine sous le titre India8217s Stock Market: Nothing 8220Random8221 About It. EWI est la plus grande firme de prévision du marché du monde. Son personnel d'analystes à temps plein, dirigé par Robert Prechter, technicien en marketing agréé, fournit une analyse de marché 24 heures sur 24 aux investisseurs institutionnels et privés du monde entier. 3 Killer Charts, 2 Fast Looks à la politique La perspective du marché mondial est votre feuille de route à l'opportunité d'investissement mondial Couvrant plus de 40 marchés sur plus de 50 pages chaque mois, Global Market Perspective prépare les abonnés à des possibilités partout dans le monde. Obtenez les dernières prévisions pour les États-Unis, l'Asie et le Pacifique et les stocks et les économies européennes, les devises mondiales, les obligations, le pétrole brut et plus encore. En savoir plus sur Global Market Perspective Si vous n'êtes pas prêt à vous abonner, ce rapport gratuit est un excellent endroit pour commencer à apprendre sur le principe Wave. Libérez la puissance du principe de la vague Tout comme un grand jeu de sports pour apprécier une prévision de marché grande, vous devez le voir. En fait, nous aimerions vous montrer quatre. Nos exemples montrent bien ce qui peut arriver lorsque l'analyse d'Elliott rencontre l'occasion. Mais nous ne vous demandons pas d'assister à une classe en 8216 bons appels.8217 Dans chacun de ces quatre marchés, les tendances qui se déroulent ont (encore une fois) atteint des moments critiques. Vous voulez vraiment voir ce que nous voyons, en ce moment. Obtenez votre rapport 8212 Comment trouver des opportunités réelles dans les marchés que vous échangez 8212 GRATUIT Cet article a été syndiqué par Elliott Wave International et a été publié à l'origine sous le titre 3 Killer Charts, 2 Fast Looks à la politique. EWI est la plus grande firme de prévision du marché du monde. Son personnel d'analystes à temps plein, dirigé par Robert Prechter, technicien en marketing agréé, fournit une analyse de marché 24 heures sur 24 aux investisseurs institutionnels et privés du monde entier. Ce que vous devriez faire attention à la prochaine Steve Hochberg et Pete Kendall, co-éditeurs de nos prévisions financières mensuelles. S'est assis avec ElliottWaveTV pour discuter de la volatilité qui a suivi vote de Brexit de Thursday8217s. Apprenez ce que le vote de Brexit représente 8212 et ses implications pour les marchés et les économies mondiales. La volatilité est Raging 8212 Préparez-vous pour what8217s next, sans risque Nos abonnés étaient prêts pour la majeure partie de cette volatilité. Les vagues d'Elliott nous ont préparés lorsque la turbulence du marché a commencé en août 2015, ré-allumée en janvier 8212 et retournée de nouveau vote post-Brexit. À l'heure actuelle, notre service de prévisions financières précieux vous prépare de nouveau pour ce qui suit dans les stocks, les obligations, le dollar des États-Unis, l'or 8212 et l'économie. Offre limitée, sans risque. Verrouiller dans notre forfait d'investisseur le plus complet pour 4 mois 8212 et ne payer que pour 3 mois. (Vous enregistrez 25 instantanément.) Cliquez ici pour les détails et l'accès instantané Où est le marché boursier intitulé État de l'Global Markets Report 8212 édition 2016, l'un des rapports annuels les plus attendus pour les investisseurs et les analystes techniques, vient de sortir, et le Les 10 000 premières copies peuvent être réservées en ce moment 100 gratuit. Après cela, il va à 99 par téléchargement, où il restera pour le reste de l'année. Nous savons que la plupart des investisseurs s'intéressent surtout aux marchés américains, mais il ya aussi un avantage à regarder à l'étranger. EWI a une compréhension approfondie de la façon dont les marchés autour du monde s'intègrent dans le big-picture mondial. Après tout, la Grande Dépression a commencé en Europe puis a traversé l'Atlantique vers les Amériques. Il est donc important que vous gardiez un oeil sur la grande image globale. À la suite de la lecture de ce rapport, vous verrez ce que nous EWI8217s voit en ce moment et pour le reste de l'année 8212 à la fois les menaces et les possibilités à l'échelle mondiale. Cliquez sur ce lien pour en savoir plus et téléchargez gratuitement votre rapport gratuit. Ce rapport éloigne les étagères virtuelles chaque année, et cette année étant particulièrement volatile jusqu'à présent, nous avons organisé avec l'éditeur pour vous donner un heads-up immédiat afin que vous puissiez être parmi les premiers à avoir accès. Ce rapport de 50 pages, rempli de graphiques, peut être la publication la plus précieuse que vous ayez lue cette année. Il vous aidera à éviter les pièges dangereux et de repérer les plus grandes occasions dans l'année à venir. Vous voulez savoir what8217s à l'intérieur Cliquez sur ce lien pour commencer à le lire maintenant. Si vous voulez un peu de contexte d'abord, jetez un coup d'oeil à ces titres: Wall Street pire commence jamais à une année (Financial Times) Dow tombe près de 400 points sur les inquiétudes de la Chine (Wall Street Journal) Baril (CNN) Attendre que les prix de l'or soient massivement volatils (MarketWatch) Avis quelque chose d'intéressant La chose qui saute à moi est comment la réalité de today8217s massivement contraire est comparée à la plupart des projections experts8217 pour 2016 juste quelques mois il y a. Maintenant, considérez ceci: Dans la première semaine de cette année, le Wall Street Journal a interrogé 10 analystes fondamentaux bien connus pour leurs prévisions de fin d'année pour le SampP 500. Ils ont projeté en moyenne le SampP Pour atteindre 2 193 à la fin de l'année. La prévision la plus basse était de 2 100. Le plus élevé était de 2 300. Maintenant that8217s assez intéressant, mais obtenir cela. Ces mêmes experts du même sondage il ya un an projeté la SampP pour atteindre 2.201 à la fin de la dernière année Avance rapide à aujourd'hui, les investisseurs et les analystes ont été dans une panique que les marchés ont terminé 2015 bien au large de ces projections et a lancé 2016 avec son Pire commencer jamais. Les stocks des États-Unis, les stocks chinois, l'or, le pétrole, l'ensemble de l'Union européenne se trouvent tous à des moments charnière en ce moment, et nous n'en sommes qu'à deux mois de la nouvelle année. Si vous voulez vous préparer pour le reste de 2016 et vous équiper pour s'adapter à l'évolution rapide des tendances dans le monde, je vous encourage à suivre ce lien et réclamer votre copie maintenant. Vous obtiendrez un accès instantané à Elliott Wave International 8217s État annuel du marché mondial Rapport 8212 Edition 2016. L'un des rapports annuels les plus diffusés pour les investisseurs et les analystes techniques. L'Etat du Rapport sur le marché mondial fournit une apparence de niveau premium au sein de la plus grande prévision financière indépendant du monde8217s prévisions pour 2016. Il vous donne un instantané de what8217s déjà s'est produite puis vous concentre carrément sur ce que Elliott Wave International8217s équipe d'analystes mondiaux Voit pour le reste de 2016 et au-delà. À environ 50 pages remplies de graphiques, il peut s'agir de la publication la plus utile produite chaque année pour aider les investisseurs à se positionner judicieusement pour l'année à venir, à éviter les pièges dangereux et à prendre les meilleures opportunités. Vous ne pouvez pas lire toutes les lignes de ce rapport globalement ciblé, mais nous vous garantissons que vous bénéficierez des connaissances qui s'appliquent à vos marchés favoris. S'il vous plaît suivre ce lien pour commencer à lire le rapport maintenant gtgt Il s'agit d'un doit lire pour tous les investisseurs, professionnels ou non Considérer les idées de ce rapport avant de prendre des décisions de portefeuille Can Stock Values Simplement 8220Disappear8221 Oui. Et il est arrivé auparavant, 8212 juste réfléchir à la crise financière 2007-2009. Vous voyez, l'argent n'était jamais là pour commencer. Lorsque votre portefeuille d'actions montre que vous avez un million de dollars en actions, cela signifie simplement que vous pouvez obtenir des millions de dollars si vous pouvez vendre le stock aux évaluations actuelles. Qu'est-ce que l'évaluation actuelle C'est la valeur que le dernier acheteur et le vendeur ont convenu. Ce n'est pas une garantie que les acheteurs futurs accepteront cette évaluation. Le mercredi 13 janvier, CNBC a rapporté que 8220Les 3,2 milliards de dollars ont été effacés de la valeur des actions dans le monde depuis le début de 2016, selon les calculs d'un analyste de marché. Les stocks des États-Unis sont maintenant hors de 1,77 billion, alors que les stocks à l'étranger sont en baisse de 1,4 trillion.8221 Les stocks se sont redressés le jeudi 8212, mais a ensuite tanked encore plus difficile le vendredi, ce qui a probablement fait que 3,2 billions de chiffre encore plus grand. Mais comment cela peut-il être simplement de passer d'une classe d'actifs à l'autre? Nos lecteurs nous ont posé cette question avant 8212, surtout pendant la crise financière 2007-2009, lorsque 54 de la valeur Dow8217s a été effacé en seulement 18 mois. Vous mai se demander cela, aussi. Eh bien, voici une réponse 8212 de Ch. Les gens semblent prendre pour acquis que les valeurs financières peuvent être créés sans fin apparemment hors de nulle part et s'accumulent à la fin de la vie. la lune. Tournez la direction autour et mentionnez que les valeurs financières peuvent disparaître dans nulle part, et ils insistent que ce n'est pas possible. 8220L'argent doit aller quelque part 8230 Il vient de passer d'actions à des obligations à des fonds d'argent 8230 Il ne disparaît jamais 8230 Pour chaque acheteur, il ya un vendeur, de sorte que l'argent change de mains.8221 C'est vrai de l'argent, tout comme il Était tout le chemin vers le haut, mais il n'est pas vrai des valeurs. Qui a changé tout le chemin vers le haut. Les prix des actifs augmentent non pas en raison de l'achat de 8221 per se. Car en effet pour chaque acheteur, il ya un vendeur. Ils augmentent parce que les transactions conviennent que leurs prix devraient être plus élevés. Tout ce que tout le monde 8212 y compris ceux qui possèdent certains de cet atout et ceux qui n'ont pas besoin de 8212 est rien. À l'inverse, pour les prix des actifs à la baisse, il ne prend qu'un seul vendeur et un seul acheteur qui conviennent que la valeur antérieure d'un actif était trop élevée. Si aucune autre offre n'est en concurrence avec cet acheteur8217s, alors la valeur de l'actif tombe, et il tombe pour tous ceux qui en sont propriétaires. Les valeurs financières peuvent disparaître en raison d'une baisse des prix pour tout type d'actif de placement, y compris les obligations, les actions et les terres. Quiconque surveille les marchés des actions ou des produits de base de près a vu ce phénomène à petite échelle à de nombreuses reprises. Chaque fois qu'un marché 8220gaps8221 vers le haut ou vers le bas sur une ouverture, il enregistre simplement une nouvelle valeur sur le premier métier. Qui peut être menée par aussi peu que deux personnes. Il n'a pas fallu l'action de tout le monde pour y arriver, mais l'inaction de la plupart des gens de l'autre côté. La dynamique de l'expansion et de la contraction des valeurs explique pourquoi un marché baissier peut faire faillir des millions de personnes. Au sommet d'une expansion du crédit ou d'un marché haussier, les actifs ont été évalués à la hausse, et tous les participants sont riches tant les personnes qui ont vendu les actifs que les personnes qui détiennent les actifs. Ce dernier groupe est beaucoup plus grand que le premier, parce que l'offre totale d'argent a été relativement stable tandis que la valeur totale des actifs financiers a monté en flèche. Lorsque le marché baissera, la dynamique va à l'envers. Seuls quelques propriétaires d'un actif financier qui s'effondre l'échangent contre de l'argent à 90% de leur valeur de pointe. Certains autres peuvent sortir à 80 pour cent, 50 pour cent ou 30 pour cent de la valeur de pointe. Dans chaque cas, les vendeurs se contentent de transformer les pertes de valeur futures restantes pour quelqu'un d'autre. Dans un marché baissier, la vaste, la grande majorité ne fait rien et se bloque détenant des actifs avec des évaluations faibles ou inexistantes. Les 8220 millions de dollars qu'un investisseur riche pourrait avoir pensé qu'il avait dans son portefeuille d'obligations ou à une valeur maximale de stock8217s peut tout à fait rapidement devenir 50 000 ou 5000 ou 50. Le reste disparaît. Vous voyez, il n'a jamais eu vraiment un million de dollars tout ce qu'il avait était IOUs ou des certificats d'actions. L'idée qu'il avait une certaine valeur financière était dans sa tête et les têtes d'autres qui ont accepté. Lorsque le point d'accord a changé, la valeur aussi. Poof Gone dans un flash de neurones agrégés. Donc, la réponse vient à 8220money8221 vs 8220value.8221 Valeurs financières don8217t passer d'un actif à l'autre. Ils peuvent simplement disparaître. Cette valeur perçue stockée dans les stocks est une raison de la déflation. Une fois que les évaluations se rétrécissent, les gens qui pensaient avoir de l'argent se rendent soudainement compte qu'ils n'ont pas l'argent. Ils cessent de dépenser, commencent à épargner. Les entreprises qui pourraient payer en actions ne peuvent plus le faire, ce qui épuise leurs budgets, réduit les avantages sociaux, le revenu. Les entreprises qui pourraient emprunter facilement montrant des stocks en garantie ne peuvent plus le faire. C'est pourquoi le FED aime créer des bulles d'actifs dans le logement et les stocks pour avoir l'effet de richesse. Le problème est bulles ont tendance à pop, et la prochaine pop peut être due maintenant. Il n'y a pas de temps à perdre Les stocks mondiaux ont perdu 3,17 trillions dans les 2 premières semaines de 2016 Étiez-vous prêt Êtes-vous prêt pour what8217s prochain Rapport urgent nouveau Comment survivre et prospérer dans cette crise financière mondiale. Avec des stocks mondiaux perdant 3,17 trillions de dollars dans les 8 premiers jours de bourse de 2016 (CNBC), MAINTENANT est le temps de télécharger ce rapport gratuit de Robert Prechter. Ce rapport a été adapté du best-seller de Prechter8217s New York Times, Conquer the Crash. You8217ll obtenir une liste de 8220Imperative Do8217s et Crucial Don8217ts8221 pour survivre et prospérer dans today8217s marchés volatils. Il n'y a pas de temps à perdre. Il est temps que vous vous prépariez pour ce qui suit, MAINTENANT. Lisez le rapport complet. Les stocks n'ont pas atteint leur paroxysme en 2015. L'or remonte à 2011, le rebond du pétrole dépassant 2014. Divers produits ont repris leur déclin au cours des dernières années. Où se trouve le marché boursier intitulé Risk On Risk Off Découvrez où votre argent se trouve Un aperçu du nouveau rapport gratuit des rédacteurs en chef de notre service de prévisions financières, c'est presque Noël, mais c'est la saison la plus heureuse de tous. Pour les investisseurs américains: SampP 500 stocks sont effectivement plus bas maintenant qu'à la fin de l'année dernière (graphique: Google Finance): Vous pourriez dire que we8217ve avait un marché haussier, donc un 8220slow8221 année est OK. Mais Steve Hochberg et Pete Kendall, les éditeurs de Elliott Wave International8217s Financial Forecast Service. Ont récemment documenté plusieurs indicateurs qui confirment que les investisseurs sont réellement perdre leur appétit pour le risque. En fait, EWI a mis en place un rapport spécial au niveau des abonnés avec des détails spécifiques sur ce phénomène 8212 des introductions en bourse au rachat d'entreprises aux marchés émergents. De 8230ephoria8221 entourant Alibaba, qui reste le plus important PAPE jamais atteint, nous avons noté que le marché des premiers appels publics à l'épargne, Une similitude avec les accords records qui ont frappé le marché en novembre 1999 et en mars 2008. Après chaque période bouillonnante, le marché global a fortement chuté. Le graphique à long terme de l'indice IPO de Bloomberg montre l'inversion dans le marché de l'IPO qui a suivi chaque épisode spéculatif: Fait intéressant, les pics sont exactement 7,38 ans les uns des autres, la création d'un cycle à long terme top qui est maintenant derrière nous. Depuis septembre 2014, plus de la moitié des 35 entreprises qui ont fait le public avec des valorisations initiales de plus de 1 milliard sont maintenant en dessous de leur prix IPO. Beaucoup des offres les plus fortement diffusées depuis 2011 sont également en baisse de façon spectaculaire de leurs hauts après IPO, tels que Alibaba (-30), Twitter (-65), Zynga (-85) et Groupon (-90). Square Inc., une société de paiement numérique, était censé être le prochain haut-volant quand il a débuté à la mi-Novembre, mais avant même de frapper le marché, ses perspectives ont diminué en tant que souscripteurs réduit son prix d'offre à 9 par action, 20 en dessous de son Estimée. Selon le Wall Street Journal, 8220skeptical investisseurs8221 a forcé la réduction, 8220fendre davantage le marché pour la nouvelle technologie-stock de la société.8221 8230 (Editeur8217s note: Les marchés émergents fusions et acquisitions d'actions des rachats d'actions 8212 voir plus de signes d'avertissement dans le reste de EWI8217s nouveau spécial Nous l'avons vu maintes et maintes fois: La foule d'investisseurs saute souvent à bord d'une tendance financière tout comme elle est sur le point de se terminer. Le gouvernement est en fait un exemple concret. Here8217s ce que le août 2007 Elliott Wave Financial Forecast a déclaré: En Juillet, The Elliott Wave Financial Forecast a discuté gouvernements8217 knack pour s'engager à une tendance quand il se termine finalement. Un article de première page dans le numéro du 24 juillet de The Wall Street Journal intitulé, 8220Governements Get Bolder dans l'achat des participations d'équité, 8221 confirme la force de ce signal de vente très fiable. Deux mois plus tard (octobre 2007), le marché boursier a enregistré son plus haut historique. Overseas buyers are another major chunk of the investment crowd. That group was also ramping up their purchases of U. S. stocks back in late 2007. Corporations are likewise part of the herd. Let8217s fast forward to 2015, and read what our August 14 Short Term Update had to say just before the worst part of the recent selloff: Selling pressure was exhausted on Wednesday (Aug. 12), when stocks declined sharply early in the session but rallied to erase all or most of the early-day losses. The most astounding aspect of that day was that much of the stock being bought was not by individual investors or by institutions, but by companies themselves. A unit of Goldman Sachs that executes share buybacks for clients had its busiest day since 2011. 8230 Companies are bad market timers. Indeed, our independent analysis indicated that the stock market rally was ending. Here8217s a chart that the August 14 Short Term Update showed wave labels available to subscribers: By the end of the week that followed, the Dow and S038P were down nearly 6, while the NASDAQ was down nearly 7. Here8217s a weekly S038P 500 chart from August 21: But even as the selloff was underway, still another group was hopping aboard what they thought would be a continued uptrend. Millionaires may be richer 8212 but they aren8217t any better at predicting stock market moves than the rest of the population. The latest Millionaire Investor Confidence Survey, from Spectrem Group, shows that millionaires became more bullish on the economy and markets just before stocks fell into correction territory in late August. According to the survey, which was conducted between Aug. 14 and Aug. 20, millionaire confidence during the month rose to its highest level in 11 months 8230 . CNBC, September 2 As we know, the market timing of these millionaires could not have been worse. Read our free report: Pandemonium in the Stock Market Updated with new charts and analysis No longer is extreme volatility contained to Greece or China. The massive waves are here in the States, just as our analysts predicted. Learn what8217s behind the recent market chaos. Read excerpts and see eye-opening charts from Robert Prechter8217s Elliott Wave Theorist . The Financial Forecast and our Short Term Update . This article was syndicated by Elliott Wave International and was originally published under the headline Stocks: Why Following the Crowd is Often a Big Mistake . EWI is the world8217s largest market forecasting firm. Its staff of full-time analysts led by Chartered Market Technician Robert Prechter provides 24-hour-a-day market analysis to institutional and private investors around the world. Markets are crashing around the world. US is no exception. After a long bull run, 50 and 200 day averages are breached by the sharp decline in SampP 500. 50 day average may soon cross below 200 day for the first time after a many years in many of the market indices. This week8217s stunning sell-off sent the Dow 1,000 points lower. Other markets have surprised investors lately, too: Crude oil just fell below 40 a barrel Gold just broke above 1160 an ounce The U. S. dollar is enjoying the strength not seen in years Almost every step of the way, Elliott wave price patterns have guided our friends at Elliott Wave International and their subscribers: On July 24, EWI said to turn bullish on gold 8212 the exact day of the intraday lows in gold and silver after four years of decline Crude oil has followed its Elliott wave script since 1998, including the all-time high near 150 in 2008 and the more recent secondary peak 8212 one from which oil fell below 40 a barrel this week Wave patterns warned EWI and their subscribers of the huge declines in commodities and the huge rally in the U. S. dollar 8212 both against nearly universal disagreement The credit goes to the Elliott wave method. For the past 80 years, waves have warned thousands of investors like you about risks 8212 and new opportunities 8212 at countless market junctures. This week8217s 1 story is the 1,000-point sell-off in the Dow. To show you what they8217ve been saying about the markets, Elliott Wave International just put together a new, free 2-page Special Report with most relevant excerpts from their flagship publications: Elliott Wave Theorist and Elliott Wave Financial Forecast . It8217s the kind of report a well-informed investor shouldn8217t go without. 8230But does that mean that oil prices will only go down from here In this new interview with Elliott Wave International8217s Chief Energy Analyst, Steve Craig, you8217ll learn where he sees prices going next. Editor8217s note: this interview was recorded on August 12 the price low cited in the video was broken on August 13. Free Report: 8220Peak Oil8221 8212 And Other Ways Crude Oil Fooled Almost Everyone These excerpts from Robert Prechter8217s Elliott Wave Theorist highlight the flaws in the conventional approach to forecasting oil prices 8212 and show you why oil fooled almost everyone. Take 10 seconds to get a free Club EWI password now 8212 and get instant access to this free report This article was syndicated by Elliott Wave International and was originally published under the headline (Interview) 8220The World is Awash in Oil8221 . EWI is the world8217s largest market forecasting firm. Its staff of full-time analysts led by Chartered Market Technician Robert Prechter provides 24-hour-a-day market analysis to institutional and private investors around the world. Another bubble is about to pop. In March 2015, we covered the return to a popular fascination with technology. The striking resemblance to 20008217s technology mania is not going unnoticed. How can it With the NASDAQ8217s much heralded return to 5000 and magazine covers proclaiming 8220Google Wants You To Live Forever,8221 concern about an 8220asset bubble8221 is being raised. But this is actually another throwback to early March 2000, when the NASDAQ reached its all-time high and the Financial Forecast remarked on a 8220public ambivalence toward warnings of any kind.8221 This March 7 headline from a major financial paper offers a perfect example of how this 8220normalization8221 works: 8220Forget 2000. It8217s a Different Investing Ballgame.8221 Really Yeah, really. 8220It really is different this time,8221 says another. 8220The crazy valuations seen at the turn of the millennium 8212 when silly concepts, such as collecting eyeballs, attracted billions of dollars from breathless speculators wanting to get in on the new, new thing 8212 are absent.8221 There8217s just one problem with this assessment, it8217s not accurate. Here8217s the reality, or should we say surreality, as depicted in Bloomberg on March 17: The Fuzzy, Insane Math That8217s Creating So Many Billion-Dollar Tech Companies The article discloses how companies are shooting to 8220astronomical valuations,8221 mostly with Internet ideas that capture people8217s bullish imaginations and, as in 2000, cause them to look beyond mundane things such as cash flow and profits. Once again, such stone-age metrics are less important than 8220the number of people using the product8221 and 8220whether they pay for it. Investors salivate over what8217s called 8216hockey-stick8217 growth curves, indicating massive uptake. Costs, especially operations costs, are largely ignored.8221 As in 2000, the fever has been spreading fast. According to Bloomberg, start-ups with billion-dollar valuations were once dubbed 8220unicorns8221 because of their rarity. Now, Bloomberg counts more than 50 of them. Many have expanded ten-fold, so a new buzzword, 8220decacorn,8221 now applies to those with capitalizations of more than 822010 billion, which includes Airbnb, Dropbox, Pinterest, Snapchat and Uber.8221 Of course, the driving force behind many of these investments is the same8211a fear of missing out (FOMO). 8220A severe case of FOMO can cause some to do crazy things to get into the hottest deals,8221 says Bloomberg. This is exactly what the Financial Forecast said in March 2000, when we explained why people fail to heed ample warnings in the final throes of a mania: 8220Acting on such an opinion might mean missing something on the upside. 8216The average person must ride it out,8217 says a Nobel Prize winner. Quotes such as these will deserve preservation in bronze when the bear market is mature.8221 Clearly, that time still lies ahead. For compelling Elliott wave evidence of a culmination of the Mania Era, see the five-wave advance in the share price of the current technology leader, Apple Inc. on page 3 of the March Elliott Wave Theorist . As the Theorist notes, after rising more than 14,500 over the past 12 years, SampP Dow Jones Indices added the stock to the Dow Jones Industrial Average on March 19. This is one more remarkable parallel to the prior technology mania, as Microsoft was added to the Dow Industrials just prior to its January 2000 top. Here8217s how EWFF interpreted its addition in November 1999: The ultimate concession to technology is due November 2, when Microsoft will be inducted into the Dow Jones Industrial Average. For most of the bull market, the world8217s most dominant stock was excluded from the world8217s premier blue-chip average. But just as RCA was added to the Dow in October 1928 (and removed in 1932), Microsoft has assumed its rightful place at the head of the pack, in time to lead the way down. Apple has just been acknowledged in the same way and for the same reason. The pressure to pile onto the technology bandwagon has proved irresistible to the Dow8217s purveyors. This has generally happened when the most important stock market reversals were at hand. Editor8217s note: This article is from Elliott Wave International8217s brand-new investment report, Investors Face a Giant, Historic Bubble. It was originally published in the April issue of The Elliott Wave Financial Forecast, published March 27, 2015. For a limited-time, EWI has agreed to give our readers exclusive free access to the full report. Please click to read this most enlightening report now. Navigation des messages
No comments:
Post a Comment